【券商速評】高盛維持匯豐控股(00005)買入評級 指季績勝預期料股價將作出積極回應

高盛發研報指，匯控首季基本稅前利潤達94億美元，超過該行及市場預期。主因期內收入較高，運營成本較低以及信貸費用低於預期。與此同時，資本狀況也好於預期，集團宣佈20億美元的回購以及約0.1美元的每股派息(高於市場預期)。

盡管根據新的會計準則進行瞭調整，但匯控2023財年凈利息收入指引維持不變。而由於收購瞭矽谷銀行英國子公司，成本增長預期略有提升（同比提升1個百分點至3-4%)。也就是說，集團的目標是從今年開始繼續將有形股本回報率(ROTE)維持在12%，而2023年首季為19%，並將2023-24財年派息率維持在約50%。

總體而言，高盛認為匯控首季業績表現非常穩健，料其股價將作出積極回應。該行維持匯控(00005)買入評級，目標價75港元。