广交会上的跨境金融：中资企业“掘金”拉美，金融机构如何护航？

記者許爽 廣州報道

千年商都，萬商雲集。

第134屆廣交會開幕，聚焦“一帶一路”共建國傢、RCEP成員國、東盟、歐美等重點市場，共有215個國傢和地區采購商預註冊，較上屆同期增長23.5%，人數將達到10萬名。其中，“一帶一路”共建國傢增長33.6%。

值得註意的是，今年是共建“一帶一路”倡議提出十周年，拉丁美洲作為21世紀海上絲綢之路的自然延伸，是“一帶一路”國際合作不可或缺的參與方。廣交會首日，多傢金融機構、企業在金融主題論壇中為“出海”企業分享拉美市場發展的熱點焦點問題。

中國與拉丁美洲經貿發展迅猛

20世紀80年代以來，中國對拉丁美洲持續投資。經過多年積累，拉美成為中國對外投資的第二大目的地，在2010年之後成為增長最快的地區板塊。

“早來比晚來好，來總比不來好。在拜訪中資企業的過程中，我們有強烈的共識就是墨西哥機會無處不在，機遇前所未有。”工商銀行（墨西哥）總經理周盛譽介紹稱，2020年以來，到墨西哥佈局的中資企業呈幾何級增長。從項目來看，中資企業開始拿到瞭墨西哥政府的EPC承包項目。

“阿根廷是拉美地區首個與中國簽署‘一帶一路’諒解備忘錄和合作規劃的國傢。今年4月，阿根廷在中國進口商品貿易中將使用人民幣結算。這些基礎為中資企業到阿根廷發展奠定瞭堅實的平臺。”工商銀行（阿根廷）董事長張俊國表示，除媒體通訊、航空運輸等個別行業外，阿根廷各行業均可自由投資。此外，阿根廷的礦產、石油天然氣資源豐富，基建能源起步早但發展緩慢，手機傢電產品需求量大、更換頻率頻繁，而對口中國優勢產業而言，合作潛力巨大。

“巴西對我國能源、糧食安全戰略至關重要，鐵礦石、大豆、原油三項大宗商品占巴西出口中國總量的80%。”工商銀行（巴西）總經理薛承勇表示，中資企業在巴西正進入新的發展區域，工行在當地專門設立瞭中資業務團隊服務好中巴經貿往來。

早在上世紀90年代末，廣東本土企業TCL就開展瞭“出海”的國際化業務。如今，TCL國際業務區域幾乎覆蓋拉丁美洲所有國傢。“在巴西、墨西哥我們有傢電制造基地，在阿根廷、智利也有合資公司。”TCL實業結算中心總經理明源稱，今年TCL在拉美地區業務預計有望提升至100億元人民幣。

需關註拉美地區貿易投資風險

值得註意的是，拉美市場潛力大、挑戰多，中資企業在海外業務開拓過程中亦需留意到境外投資環境、當地監管政策、外匯風險、國別風險所帶來的系列風險。

今年是TCL進入拉丁美洲市場的第20個年頭，其經驗對中投資企業在拉美拓展業務亦有重要借鑒價值。

“中資企業在拉美一定要做好風險管控，包括匯率風險、外匯管制而導致資金無法回流的風險、客戶信用風險等。”明源表示，“展望未來，拉美國傢還面臨一定挑戰，比如通貨膨脹、匯率貶值、客戶信用風險惡化等問題，這將對中資企業的拉美業務帶來一定沖擊。”

今年9月份，阿根廷年通貨膨脹率升至138%，阿根廷比索也自8月中旬以來貶值超40%。

工商銀行（巴西）總經理薛承勇表示，相較於拉美其他國傢而言，巴西的匯率波動較低，但極端情況下日均波幅仍可達1%-2%，一年內匯率波幅可達百分之十幾，對於貿易投資而言“不夠友好”。同時，過於強勢的勞動工會以及高昂的稅收體系一定程度上限制瞭對拉美標的的投資步伐。

中國出口信用保險公司廣東分公司黨委委員、副總經理蔣韶華表示，部分拉美國傢的政局變化會形成對中國合作的“潮汐效應”，長周期項目應避免“政治承諾綁定”。美聯儲加息導致拉美經濟體資金外流，外匯儲備下降，拉美經濟體普遍對外支付能力下降。不少中資企業開始設立當地子公司，積極使用當地貨幣交易，而拉美國傢普遍本幣持續貶值。此外，拉美國傢近年來普遍強化瞭稅收征收監管，企業的“稅務籌劃”和“合理避稅”成為重點檢查對象。

跨境金融為中資企業“出海護航”

中資企業出海風高浪急，跨境金融協力“保駕護航”。

“中資企業‘出海’拉丁美洲的貿易投資主要有三方面需求，一是資金匯劃的便捷性與安全性；二是規避匯率大幅波動給財務帶來的沖擊；三是解決貿易投資過程中產生的融資需求。”工商銀行廣東省分行國際業務部總經理李麗欣表示，“拉美各國的政策差異較大，這要求我行發揮集團優勢，國內機構與海外機構形成內外聯動，結合當地外管政策以及市場特點為中資企業提供便利、成本更低的融資方案。”

據瞭解，為滿足新發展格局下，企業在內外貿一體化、開拓海外貿易與投資新機遇等方面的多元化金融服務需求，廣東工行依托工銀集團全球佈局，深耕粵港澳大灣區，構建離在岸多場景綜合金融服務體系，全面升級推出雙循環跨境金融服務方案2.0，包括“賬戶通、貿易通、理財通、交易通、資本通、投資通”六大場景，助力客戶實現“匯劃易、結算易、融資易、歸集易、增值易、套保易”六項便利。

“目前，廣東企業運用出口特定合同保險的經驗十分成熟，比如出口企業墊資出口設備海外後，買方獲得較長信用期並慢慢還清債務，保單則保障出口海外應收賬款安全，銀行機構也能基於出口企業的業務和保單提供貿易融資支持。同時，廣東企業海外建廠也常運用相應的海外投資保險以保障企業境外資產權益安全等。”蔣韶華表示。

據悉，2013年至2023年9月末，中國出口信用保險累計為我國向拉丁美洲地區出口和海外投資提供3484億美元風險保障。