南美“鋰三角”加速打造“鋰業歐佩克”背後

①智利宣佈鋰產業國有化，南美鋰三角“鋰業歐佩克”來勢洶洶。中國是全球鋰資源消耗量最大的國傢，鋰資源80%依賴進口。

②國內碳酸鋰價格近期大漲大跌，更是刺痛著行業緊繃的神經。

③以贛鋒鋰業、天齊鋰業為代表的眾多國內鋰鹽企業加入全球鋰礦爭奪戰，以期提升鋰業話語權。

如石油與汽車的百年愛戀一樣，鋰資源也與新能源汽車息息相關。鋰是目前地球上最熱門的商品之一，也被稱為“新油”或“白金”。目前，全球鋰資源爭奪已經“白熱化”，南美“鋰三角”希望通過加速打造“鋰業歐佩克”，鞏固對鋰資源的控制權。

今年以來，國內猶如“過山車”一般的鋰價時刻牽動著行業緊繃的神經，“鋰業歐佩克”的相關消息更是加劇行業對鋰安全的擔心。以贛鋒鋰業、天齊鋰業為代表的鋰鹽企業為瞭提升鋰業話語權，正開展新一輪鋰礦擴張競賽。

▌智利宣佈鋰產業國有化 “鋰業歐佩克”來勢洶洶 通過壟斷來抬高鋰價並掌握鋰資源絕對控制權的野心“昭然若揭”

智利總統近日表示，他將把該國的鋰產業國有化，未來的鋰礦合同將隻向國傢控制下的公私合營企業發放。當前，鋰金屬已經被中日美歐澳相繼列為戰略性資源，而鋰業國有化無疑會影響市場對未來資源供給的預期值。

市場分析認為，此次智利把鋰業歸為國有目的就是追求鋰資源價值最大化，通過壟斷來抬高鋰價，掌握鋰資源的絕對控制權，可能會阻礙新的制造商進入這個全球第二大鋰生產國。

智利宣佈鋰產業國有化的背後，是鋰三角“鋰業歐佩克”的加速組建。去年10月，有消息稱，阿根廷、玻利維亞和智利正在草擬一份文件，以推動建立一個鋰礦行業的歐佩克。此次智利宣佈鋰產業國有化或將為“鋰業歐佩克”的成立打下一定基礎。

全球鋰資源主要都集中在南美“鋰三角”。根據美國地質調查局2022年的統計報告數據，目前全球探明鋰儲量約為8900萬噸，其中玻利維亞探明鋰儲量2100萬噸、阿根廷1900萬噸、智利980萬噸，南美“鋰三角”擁有的探明儲量占全球儲量超過55%。

不僅鋰資源儲量豐富，而且產量增長還快，南美“鋰三角”對全球鋰礦產業的影響力不言而喻。早在2011年，這三國就提出組建南美洲鋰礦生產國組織“鋰佩克”的提議，但由於三國鋰礦監管政策及管理運營模式具有較大差異，該提議遲遲未進入實踐階段。

▌鋰資源80%依賴進口 國內鋰鹽企業加入全球鋰礦爭奪戰 機構點明鋰資源供給可控三大發展方向

整體來看，中國是全球鋰資源消耗量最大的國傢，且鋰資源80%依賴進口。海關數據顯示，2022年中國凈進口的碳酸鋰12.57萬噸，同比增長約72%，碳酸鋰進口依賴度為26.2%。其中，來自智利的碳酸鋰為12.17萬噸，占進口總量的96.8%。

同時，中國本土鋰資源十分有限，根據USGS，2021年我國已探明鋰資源總量僅占全球的6%，產量占全球的14%。

“鋰業歐佩克”何時會出現、有多大影響目前尚是未知之數，但這都給我國鋰產業鏈企業敲響瞭警鐘。近期，國內鋰價先大幅下挫、後迅速上揚的“V”形走勢，更是刺痛著行業緊繃的神經。

近年來，以贛鋒鋰業、天齊鋰業為代表的眾多國內鋰企業加入瞭全球鋰礦爭奪戰，以期提升鋰業話語權。目前，全球主流鋰業市場大部分份額由五大企業掌握：美國雅保（占比25%）、智利SQM（占比15%）、美國Livent（占比7%），中國的贛鋒鋰業、天齊鋰業分別占有16%和14%。

贛鋒鋰業除瞭在鋰三角的阿根廷外，還在澳大利亞、墨西哥、愛爾蘭等國搶礦，目前金屬鋰產能位於全球第一。浙商證券研報認為，未來幾年公司項目的將進入收獲期，阿根廷CauchariOlaro鹽湖、Marian鹽湖、Goulamina鋰輝石等項目接續放量，將提升公司資源自給率。

而天齊鋰業先後拿下澳大利亞格林佈什礦山、智利Atacama鹽湖等鋰礦資源。格林佈什礦山是全球規模最大、品位最優、產能最大（162萬噸/年）的鋰輝石礦山。公司參股22%的SQM旗下的Atacama鹽湖是全球鋰濃度最高、儲量最大、生產成本占優的鹽湖。

除此之外，國軒高科、金圓股份、西部礦業、中礦資源、寧德時代等多傢上市公司都在積極獲取鋰資源。

值得註意的是，非洲以鋰礦儲量豐富、投入成本低、投資環境友好等諸多便利條件吸引越來越多的中國企業入局，其中包括贛鋒鋰業、盛新鋰能、中礦資源、雅化集團、華友鈷業、比亞迪等。

面對來勢洶洶的“鋰業歐佩克”，如何才能保障國內鋰資源安全穩定供應？中金有色研報認為，在“安全優先”的分配邏輯下，關註中國鋰資源供給可控的三大發展方向。

一是在澳洲鋰礦商尋求建設本土一體化鋰鹽產能、加拿大安全審查趨嚴的背景下，中國企業在海外獲取鋰資源的難度或有所提升，其海外鋰資源佈局的重心也或將向政策環境更優的阿根廷、非洲等地區轉移；

二是國內鋰資源的戰略價值將逐步被認知，國內資源的勘探、開發、整合的進程有望全面加速；

三是受益於國內龐大的新能源汽車市場，動力電池回收將成為未來國內鋰資源保障的重要支撐，電池回收的產業發展有望全面加速。

鋰電池回收再利用將在很大程度上緩解國內市場對鋰礦資源的依賴程度，為動力電池產業鏈“減負”。動力電池回收解決方案提供商博萃循環的技術總監劉剛鋒指出，在碳酸鋰價格達到10萬/噸以上時，鋰電池回收企業就能獲得不錯的利潤。而“鋰業歐佩克”把鋰價抬得越高，市場就越有發展電池回收產業的意願和動力。