根據最新數據和市場消息來源，許多美國地區性銀行可能不得不考慮以大幅折扣價出售商業地產（CRE）貸款，因為這些貸款的規模已突破監管部門設定的行業敞口標準。
地區性銀行是當前正陷入困境的美國商業地產和建築市場的最大貸款人。它們一般通過收緊放貸標準和減少貸款來減少對該行業的敞口，尤其是在矽谷銀行（SVB）、簽名銀行（Signature Bank）及第一共和銀行（First Republic Bank）倒閉後的幾周，他們的放貸就更加謹慎瞭。
與此同時，在利率不斷上升的環境下，許多房地產借款人正面臨利息提高的挑戰，而且由於對經濟衰退的擔憂，辦公用房需求減少，房地產價值正在下降。
然而，紐約房地產數據提供商Trepp的數據顯示，許多地區性銀行持有的房產貸款量已超過瞭監管機構規定的門檻。根據美國聯邦存款保險公司（FDIC）和其他監管機構2006年的指導意見，商業地產或建築貸款持有量若分別超過總資產的300%和100%，那麼這傢銀行應受到更嚴格的監管審查。
Trepp對4760傢銀行的公共監管數據進行瞭研究，發現763傢銀行的商業地產或建築貸款的持有量超過瞭這些門檻。其中，資產規模在10億至100億美元之間的銀行中，約30%銀行至少有一項超標，資產規模在100億至500億美元之間的銀行中，超標銀行占比為23%。
盡管大型銀行最近對CRE敞口發出瞭警告，但Trepp的新數據突顯出，這一問題在整個銀行業是多麼嚴重和普遍。
不願放貸
Trepp的研究主管Stephen Buschbom說，“考慮到對CRE的擔憂，如果你今天超過瞭這些門檻，那麼很可能會有很多人猶豫是否要繼續放貸。”
監管指導要求，超過這些門檻的銀行“應采取更嚴格的風險管理措施”，包括將一些特定貸款出售。
根據Trepp的數據，5月3日宣佈正在考慮出售的PacWest，第一季度CRE和建築貸款占總資產比例分別為328%和126%，均超過監管門檻。
同時，紐約社區銀行（New York Community Bancorp）和旗星銀行（Flagstar Bank），也名列Trepp列出的超過CRE貸款門檻的前五傢銀行之中。這兩傢銀行於去年12月合並，但仍分別報告各自的財務狀況。
FDIC主席Martin Gruenberg周二在國會作證時警告稱，如果市場狀況持續，CRE貸款組合將“面臨挑戰”。
他指出，受影響的銀行可能會減少貸款，以使其CRE債務得以滾動。根據指導方針和分析師的說法，在極端情況下，它們甚至可能剝離部分或全部現有貸款。
KBRA Credit Profile董事總經理兼聯席主管Mike Brotschool表示，“在整個銀行業危機的背景下，我認為一些地區性銀行可能正試圖將部分商業地產貸款從帳面上剝離。”
摩根大通（JPMorgan）在3月份的一份報告中說，在商業抵押貸款支持證券中，約21%的辦公樓未償貸款最終將違約。
另類投資平臺Fundrise的聯合創始人兼首席執行官Ben Miller表示，外界對這些資產的興趣可能有限，而且賣傢（即地區性銀行）可能不得不承擔損失，因為買傢出價相當低。
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